Китайский сайт taobao был запущен в мае 2003 года компанией Alibaba Group. На тот момент в Китае уже существовало множество онлайн интернет аукционов. В 2003 году крупнейшим игроком на китайском потребительском рынке электронной коммерции являлся американский eBay. Чтобы противостоять расширению eBay в Китае, сайт taobao предложил магазинам-продавцам таобао бесплатное добавление товара.
Одним из важнейших преимуществ таобао, предназначенного для лучшего удовлетворения потребностей китайского покупателя, стало внедрение системы обмена мгновенными сообщениями между продавцом и покупателем.
Ещё одним важным моментом стало введения платежной системы Alipay. В течение последующих двух лет, интернет-портал таобао стал безоговорочным лидером на рынке Китая . Рыночная доля taobao с 2003 по 2005 гг поднялась с 8,21% до 59,13%. В это же время доля eBay в Китае снизилась с 79,11% до 36,02%. В результате в 2006 г eBay пришлось закрыть свой сайт в Китае.